Снижение рисков инвестиционной деятельности с помощью лизинга

. , , , . , , , , . , . , , - , . Лизинговые компании существенно расширяют комплекс предоставляемых услуг. В условиях рыночной экономики лизинговые отношения выходят на качественно новый уровень. Однако схема лизинговой сделки не так проста, как кажется на первый взгляд. Учитывая сложившуюся практику по лизинговым договорам, следует ответственно подходить как к вопросам заключения договоров, так и их ведения на протяжении всего срока их действия. Лизинговые сделки сопровождают множественные риски, связанные с бухгалтерским учетом, налогообложением, ценообразованием, анализом и оценкой финансового состояния, оформлением договоров и документооборотом в ходе реализации лизинговой сделки.

Оценка рисков предприятия при осуществлении международного лизингового контракта

Математические и инструментальные методы экономики Количество траниц: Общая классификация и особенности риска лизингового проекта. Лизинг - финансовый механизм, способствующий развитию российской экономики. Лизинг как вид инвестиционной деятельности. Определение природы риска, присущего осуществлению лизингового проекта.

Модели оценки инвестиционных рисков, их сравнительный анализ. . алгоритмов при осуществлении инвестиционного анализа лизинговых проектов.

Оборудование поставляется в страну арендатора на условиях импортного контракта, лизингодателем является зарубежная страна Экспортный Оборудование для лизинга вывозится из страны на условиях экспортного контракта, сторона арендатора является зарубежной страной Транзитный Лизингодатель, лизингополучатель, поставщик имущества находятся в разных странах В случае международного лизинга особенно важны: Анализ международной практики позволяет выделить три основных вида лизинговых сделок рисунок 1.

Виды лизинговый сделок В соответствие с международной классификацией, которая все полнее входит в понятийный оборот российских финансистов и экономистов, все лизингодатели могут быть условно разделены на три группы рисунок 2. Прибрежный планирует частичное обновление основных фондов. Так как на асфальтобетонном заводе большие показатели износа основных фондов, низкие темпы обновления и аварийность, что ведет к снижению прибыли предприятия и научно-техническому и технологическому отставанию предприятия от заграничных фирм.

Так как предприятия не имеет большого количества свободных денежных средств и на балансе уже имеет некоторую величину краткосрочных и долгосрочных кредитов, было принято решение обновления фондов с использованием лизинга. В связи с этим были рассмотрены три лизинговые компании, занимающейся продажей специальной техники.

Также рассматриваются риски, непосредственно связанные с использованием лизинговых операций в инвестиционной деятельности Одной из важнейших проблем развития российской экономики является проблема реанимации инвестиционной деятельности. Общий анализ факторов, препятствующих решению указанной проблемы, определяют несколько направлений, которые позволяют сочетать интересы потенциальных инвесторов, государства и владельцев инвестиционных проектов.

Одним из таких направлений является использование лизинга в инвестиционной деятельности. Высокую эффективность лизинга в решении долгосрочных крупномасштабных финансовых проектов демонстрирует опыт развития экономики в последней четверти в.

При лизинге, как правило, собственность на предмет аренды сохраняется . платежей (при внешнем лизинге), расходов по страхованию рисков и др. тарием, применяемым для оценки долгосрочных инвестиционных проектов.

Таким образом, лизинг как форма ресурсного обеспечения инвестиционных проектов предполагает при их реализации использование материальных ресурсов - в первую очередь в виде технологического оборудования, являющегося собственностью лизинговых компаний или производителей этого оборудования. В результате использования такой формы ресурсного обеспечения снижается потребность в денежных средствах на капитальные вложения и, кроме того, откладываются сроки оплаты приобретенного оборудования.

В конечном счете ускоряется реализация инвестиционных проектов и увеличивается финансовая отдача инвестиций. Вообще говоря, предметом лизинга могут быть предприятия и другие имущественные комплексы, здания и сооружения, оборудование, транспортные средства и другое движимое и недвижимое имущество, которое может быть использовано для предпринимательской деятельности. Не могут быть предметом лизинга земельные участки и другие природные объекты, а также имущество, которое запрещено законом для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения.

Кроме них субъектом лизинга является и продавец поставщик предмета лизинга, который в соответствии с договором купли-продажи продает или поставляет лизингодателю соответствующее имущество в договорные сроки и на договорных условиях. Совокупность договоров лизингодателя с продавцом предмета лизинга и с лизингополучателем образует лизинговую сделку. В качестве лизингодателя выступают прежде всего лизинговые компании - коммерческие организации, выполняющие в соответствии со своими учредительными документами функции лизингодателя и получившие в установленном законодательством порядке лицензию на осуществление лизинговой деятельности.

Ваш -адрес н.

О сайте Риски лизинговых сделок Как видно из схемы, лизинговая сделка состоит из нескольких последовательных операций. Нуждающийся в некотором имуществе потенциальный лизингополучатель, предпочитающий в силу ряда обстоятельств приобрести это имущество путем лизинговой сделки, определяет продавца, у которого он хотел бы приобрести имущество как правило, продавец выбирается им самостоятельно операция 1.

После этого он заключает договор с лизинговой компанией операция 2 , согласно которому она приобретает в собственность указанное имущество операция 3 и сдает его в аренду лизингополучателю операция 4.

Сложность отношений, складывающихся при лизинге, определяет его сущность и Оценка рынка сбыта осуществляется для определенного вида Возможные риски: риск инвестиций, риск кредитования, риск срыва сроков.

Предметом лизинга являются любые непотребляемые вещи , в том числе предприятия , здания , сооружения , оборудование , транспортные средства и другое движимое и недвижимое имущество. Предметом лизинга не могут быть земельные участки и другие природные объекты, а также имущество , которое федеральными законами запрещено для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения. Земельные участки не могут быть самостоятельным предметом договора лизинга.

Предмет лизинга, переданный во временное владение и пользование лизингополучателю, является собственностью лизингодателя. Предмет лизинга, переданный лизингополучателю по договору финансового лизинга, учитывается на балансе лизингодателя или лизингополучателя по соглашению сторон. Предметы лизинга относят к той или иной профильной группе.

В зависимости от принадлежности к профильной группе рассчитывается показатель риска лизинговой сделки.

40. Лизинг как форма инвестиционного финансирования

Практические аспекты страхования лизинговых операций в современной экономике России Чугунов Д. Именно поэтому, уже в г. Постановлением Правительства лизинг был предложен и поддержан государством, как инструмент, позволяющий решать инвестиционные проблемы реального производства.

Применение сделок по лизингу в инвестиционной деятельности позволяет решать Центром рыночных исследований при факультете международных . классификации, выявления и оценки рисков лизинговых проектов.

Основным источником информации о перспективном лизингополучателе служат его открытые формы финансовой отчетности. Это не исключает получения дополнительной информации о потенциальном лизингополучателе, заключающегося в определении репутации и степени ответственности лизингополучателя, обеспечения предоставленного имущества гарантиями и др. Лизингодатель может сам предложить поставщика, но в большинстве случаев этот вопрос решает лизингополучатель.

Лизингодатель проводит оценку текущей и перспективной платежеспособности клиента, анализ лизингового проекта, выявляет возможности повторной сдачи в лизинг имущества или его продажи. При большом риске он может требовать от пользователя предоставления гарантий. После тщательного анализа представленных сведений лизинговая компания принимает окончательное решение и доводит его до сведения лизингополучателя письмом, к которому прилагаются общие условия лизингового контракта, а поставщик оборудования информируется о намерении лизинговой компании приобрести оборудование.

В этом случае лизингодатель согласовывает с поставщиком цену оборудования, а при необходимости может проверить надежность, производительность и эффективность объекта сделки. Лизингополучатель, ознакомившись с общими условиями лизингового соглашения, высылает лизингодателю письмо с подтверждением-обязательством и подписанным экземпляром общих условий контракта, приложив к нему бланк заказа на оборудование.

Этот документ составляет фирма-поставщик, а визирует лизингополучатель. Лизингодатель, получив перечисленные документы, подписывает заявку-наряд на поставку оборудования и высылает его поставщику. Одновременно лизингодатель направляет заявку финансово-кредитному институту о предоставлении ссуды на проведение лизинговой сделки.

Киркорова Неля Ивановна

Здесь предприниматель, например, берущий в лизинг земельный участок для развития фермерского бизнеса, является инвестором, который ожидает от своего вложенного капитала прироста, в виде получения прибыли. То в случае ослабления курса рубля у него будут дополнительные доходы. В — третьих, лизинг позволяет лизингодателю, сдающего в аренду недвижимость, оборудование или товар увеличить скорость оборота своих капиталов. А предприниматель имеет возможность пользоваться взятыми в лизинг материальными активами практически немедленно, не ожидая годами, когда у него накопится на счете необходимая сумма.

Существуют специфические особенности в каждой отрасли хозяйствования, представления гарантийного обеспечения банками, уровень налоговой нагрузки и критерии, предъявляемые к кредитной надежности лизингоприобретателя. В этом случае можно подойти к оценке лизинговых инвестиций с двух сторон:

Риски при лизинговых операциях и механизмы их минимизации позволяют осуществлять масштабные инвестиции в различные отрасли производства. . выделить основные условия оценки риска и механизма минимизации.

Войдите или зарегистрируйтесь , чтобы комментировать. Предпринимательская деятельность связана с рисками. Лизинговый бизнес является однойиз разновидностей предпринимательской деятельности и включает в себя арендные, инвестиционные и торговые отношения. Многообразие отношений в лизинговой сделке и определяет сложность и специфику выявления, устранения лизингового риска. Для проведения хозяйственных мероприятий необходимы финансовые вложения, при которыхтак или иначебудут возникать риски.

Любая предпринимательская деятельность связана с риском. Не учитывая риски, предприниматель может получить относительно малый доход, снизить перспективы своего развития, обрекая тем самым свое дело на трудную борьбу за выживание. Лизинговые риски —это вероятность возможных потерь, связанная со спецификой лизингового бизнеса. В лизинговой деятельности различают общие и специфические риски. К общим рискам относятся: Такие риски приводят к отрицательному или нулевому результату финансовохозяйственной деятельности предприятия.

Специфические риски в сфере лизинга —это в основном финансовые риски кредитные, процентные, валютные, инфляционные и др. В основе таких рисков лежат неэффективные управленческие решения на различных этапах лизинговой сделки.

ПАССИВНЫЙ ЗАРАБОТОК В ИНТЕРНЕТЕ БЕЗ ВЛОЖЕНИЙ

Узнай, как мусор в"мозгах" мешает тебе больше зарабатывать, и что ты лично можешь сделать, чтобы очистить свой ум от него навсегда. Нажми тут чтобы прочитать!